日本金融廳「無登錄業者」警告名單怎麼查：國內 719 筆、海外 436 筆（2026 年 9 月 25 日更新）與金商法第 29 條登錄規定
金融廳2026/9/25更新名單：國內719筆、海外436筆；無登錄營業可處10年以下拘禁刑。
想買日股的台灣讀者，可能會遇到自稱能「代買日股」「保證獲利」的網站或社群帳號。日本對於證券等金融商品取引業採登錄制，金融廳（FSA）公布了已被警告的無登錄業者名單。本篇整理名單的內容、更新方式與登錄規定，並說明台灣側的合規券商框架。只說明查詢方法，不點名任何平台，也不構成投資或法律意見。
日本的登錄規定與罰則
《金融商品取引法》第 29 條規定：金融商品取引業必須是受內閣總理大臣登錄的人才能經營。第 197 條第 4 款之 3 規定，違反第 29 條、未經登錄而經營金融商品取引業者，處 10 年以下拘禁刑或 1,000 萬円以下罰金，或併科。
金融廳的警告名單
金融廳「無登録で金融商品取引業を行う者の名称等について」頁說明：列出因無登錄經營金融商品取引業而被金融廳（財務局）發出警告書的業者名稱等；公布對象為平成 22 年（2010 年）1 月以後被發出警告書的人。名單分為國內業者、海外所在業者與適格機關投資家等特例業務屆出者三份。2026 年 9 月 25 日更新的 Excel 資料中：
| 名單 | 筆數 | 其中令和 8 年（2026 年）列入 |
|---|---|---|
| 警告書發出的無登錄業者（國內） | 719 筆 | 44 筆 |
| 警告書發出的無登錄海外所在業者 | 436 筆 | 18 筆 |
海外名單的 436 筆中，有 389 筆的說明文字提到「店頭デリバティブ」（柜台衍生性商品，例如外匯保證金等）。以上筆數為本篇依 Excel 資料列自行計算，非金融廳公布的統計。
名單的限制
金融廳明確寫明三點：名單上的是「發出警告書時確認在無登錄營業」的業者，所以名單上沒有的人，也可能在進行無登錄營業；名單上的業者，不一定代表現在的營業狀況，名稱與所在地也可能與現況不同；證券取引等監視委員會依金商法第 192 條第 1 項向法院聲請禁止、停止命令的無登錄業者，也會一併列入。
怎麼查登錄
日本側：金融廳另公布「金融商品取引業者」登錄一覽（2026 年 8 月 31 日現在版本），可查登錄機關與登錄番號。若遇到業者在宣傳資料上寫「關東財務局長（金融）第○號」等字樣，要與登錄一覽核對；金融廳名單中也有業者冒用已登錄業者商號的紀錄（條目註明該表記並非實際使用的登錄番號）。
台灣側：台灣投資人透過複委託買賣日股時，依《證券商受託買賣外國有價證券管理規則》，第 4 條規定證券商經營此業務，須送證券商同業公會審查並轉送金管會核准，並經中央銀行許可；第 5 條規定受託買賣原則上於金管會指定的外國證券交易所或外國店頭市場進行。所以，確認自己的券商是否具複委託資格，是第一步（見〈日股複委託的投資人保護〉）。
怎麼做
- 遇到不熟的業者，先到金融廳「無登錄業者」頁，用 PDF 或 Excel 的搜尋功能查名稱（英文名稱要同時用全形和半形搜尋）。
- 到金融廳的金融商品取引業者登錄一覽，查是否有登錄與登錄番號。
- 若業者宣稱的登錄番號與一覽不符，不要匯款。
- 把查詢日期記下來；名單會更新，名稱也可能變更。
- 遇到困擾，可聯絡金融廳金融服務利用者相談室，或證券取引等監視委員會的資訊提供窗口。
容易踩雷
- 以為不在名單上就代表合法；金融廳說明名單上沒有的人也可能無登錄營業。
- 把名單當成即時狀況；名單不必然反映現在的營業狀況。
- 只查中文名稱，忽略英文名稱的全形與半形搜尋。
- 以為在海外營運就不適用；金融廳另有海外所在業者的警告名單。
- 把本篇當成個案的法律意見。
常見問題
日本金融廳的警告名單有多少筆？
2026 年 9 月 25 日更新：國內 719 筆、海外 436 筆（本篇依 Excel 計算）。
無登錄營業的刑責是什麼？
金商法第 197 條：10 年以下拘禁刑或 1,000 萬円以下罰金，或併科。
不在名單上就安全嗎？
不一定，金融廳說明名單上沒有的人也可能無登錄營業。
台灣複委託的券商須經誰核准？
依管理規則第 4 條，須經金管會核准並經中央銀行許可。