利益が少額の場合的特例：獲利很小的公司開示基準怎麼算

適時開示的許多項目，都有一個「利益」軽微基準：這件事對連結經常利益或歸屬母公司的當期純利益造成的影響，若達到前一年度的 30% 以上，就必須公告。但如果一家公司前一年度本來就幾乎沒賺錢（甚至虧損）,30% 的基準額可能很小，甚至為零。針對這類情形，東證在《會社情報適時開示指南》2026 年 7 月版第 2 編第 7 章（p.441–444）設有「利益少額特例」，改用一個比較穩定的基準額。本篇依指南的說明與計算例，整理特例的適用條件、算式、不適用的範圍，並用指南的數字走一遍。僅為制度說明，數字都是指南的例子，與任何公司無關。相關主題可參考〈軽微基準是什麼：哪些公司決定不用適時開示〉、〈子公司等的業績預想修正：何時需要替子公司公告〉與〈固定資產讓渡或取得公告怎麼讀：金額門檻與欄位〉，三篇各自處理不同的角度。

通常基準

指南說明：許多開示項目有利益相關的軽微基準，當影響的預估額達前一連結年度連結經常利益或歸屬母公司純益的 30% 以上，就要開示。例如固定資產讓渡（見本站〈固定資產讓渡或取得公告怎麼讀：金額門檻與欄位〉）的損益基準。這個比例的分母是「前一年度的利益」。

什麼情形適用特例

當符合以下任一條件，利益基準改用特例（p.443):

• 前一年度連結經常利益不到前一年度連結營收的 2%;
• 前一年度歸屬母公司純益不到前一年度連結營收的 1%。

換句話說，只要獲利率相對營收很低（包含虧損，因為虧損當然小於營收的 2% 或 1%），就進入特例。其餘非利益的基準（例如總資產或營收的比例基準）不受影響，仍要照常判斷。

特例的基準額怎麼算

特例的開示基準是下列兩個金額中較大者:

影響額達到「A、B 中較大者」以上時須開示。近 5 年的平均要用現行適用的會計基準下、經過審計的利益金額；上場不久或曾變更會計基準時，用有該利益金額的年度計算平均。IFRS 任意適用公司不適用經常利益基準，且純益改讀「歸屬母公司所有者的當期利益」。沒有編製連結報表的公司則把連結讀為單體。

用指南的數字走一遍

通常情形:連結營收 1,000 億日圓、經常利益 50 億日圓、純益 30 億日圓。經常利益基準額＝50 億日圓 × 30%＝15 億日圓；純益基準額＝30 億日圓 × 30%＝9 億日圓。

特例情形:連結營收 1,000 億日圓，經常利益為虧損 20 億日圓（近 5 年平均 40 億日圓），純益為虧損 25 億日圓（近 5 年平均 6 億日圓）。以經常利益為例：營收 2% 的 30%＝1,000 億日圓 × 2% × 30%＝6 億日圓；近 5 年平均的 30%＝40 億日圓 × 30%＝12 億日圓；取較大者，經常利益的基準額是 12 億日圓。換句話說，這家公司前一年虧損，若照通常基準，基準額為零或負數，但適用特例後，基準額被拉到 12 億日圓，不至於讓所有小事件都觸發。

兩個重要的限制

第一，這個特例不適用於上場規程第 405 條的業績預想修正基準（見本站〈子公司等的業績預想修正：何時需要替子公司公告〉說明），後者另有自己的判斷方式。第二，即使依特例不需要開示，只要投資人認為重要，仍須開示。

怎麼做

1. 查公司前一年度的連結經常利益與營收，算出是否未達 2%。
2. 查純益是否未達營收的 1%。
3. 若符合，翻出近 5 年平均，算出基準額 A 與 B，取較大者。
4. 與公告中預估的影響額比較。
5. 即使低於基準額，也要留意公告是否因「重要性」而公告。

容易踩雷

• 把特例當成對所有項目的豁免；它只改變「利益」基準。
• 忘記虧損年度在平均中以 0 計算。
• 把特例用在業績預想修正；指南明說不適用。
• 把營收的 2% 與 1% 搞混；經常利益是 2%，純益是 1%。

常見問題

特例的觸發條件是什麼?

經常利益未達營收 2%，或純益未達營收 1%。

基準額怎麼算?

近 5 年平均的 30%，與營收 2%（純益為 1%）的 30%，取較大者。

虧損年度怎麼計入平均?

以 0 計。

這個特例適用於業績預想修正嗎?

不適用。